کیفیت اقلام تعهدی و همزمانی قیمت سهام

این تحقیق ارتباط بین همزمانی قیمت سهام و کیفیت اقلام تعهدی را در بورس اوراق بهادار تهران بررسی کرده و همچنین، ارتباط بین اجزای کیفیت اقلام تعهدی شامل اقلام تعهدی اختیاری وغیراختیاری(ذاتی) با همزمانی قیمت را مورد مطالعه قرار می دهد. همزمانی قیمت درجه ای از اطلاعات بازار و صنعت است که در قیمت سهام شرکت منعکس می شود که معیار سنجش آن نسبت ریسک سیستماتیک تقسیم بر ریسک غیرسیستماتیک است. در این راستا 78 شرکت موجود در بورس اوراق بهادار در طی سال های 1384-1388 به عنوان نمونه انتخاب شده و برای آزمون فرضیه ها از دو روش مقطعی و ترکیبی استفاده کرده ایم. نتایج این تحقیق نشان می دهد ارتباط منفی بین کیفیت اقلام تعهدی و همزمانی قیمت سهام و همچنین، ارتباط منفی بین اقلام تعهدی غیراختیاری (ذاتی) با همزمانی قیمت وجود دارد. اما بین اقلام تعهدی اختیاری و همزمانی قیمت رابطه مثبت معنادار حاکم است. یافته های این تحقیق می تواند مورد استفاده سرمایه گذاران و تحلیل گران مالی قرار گیرد بدین صورت که با استفاده بیشتر از اطلاعات خاص شرکت به فعالیت خرید وفروش سهام در بازار اوراق بهادار بپردازند، تا اینکه از حرکت بازار و یا صنعت تبعیت کرده و برمبنای تغیرات شاخص سهام به سرمایه گذاری یا خروج سرمایه گذاری اقدام نمایند. همچنین، یافته ها می تواند در تحقیقات آتی مورد استفاده جامعه دانشگاهی قرار گیرد.